| 번호 | 제목 | 애널리스트 | 등록일 | 조회수 |
|---|---|---|---|---|
| 9 | 기아차 - 3Q19 Preview: 장기적으로 긍정적 | Tue Oct 15 00:00:00 KST 2019 | 205 | |
|
[흥국 자동차 및 운송/박상원] [3Q19 Preview] 기아자동차 (10/15, 화) ■ 3Q19 Preview: 품질비용 제외시 준수한 실적 기록 - 투자의견 및 목표주가를 각각 BUY, 5.1만원으로 유지 - 매출 14.6조원(+3.8% YoY), 영업이익 2.480억원(+27.4% YoY, OPM 1.7%)으로 추정 - 세타2 엔진에 대한 미국 소송 일부 건들의 합의로 3천억원의 품질비용이 발생 ■ 3Q19 실적: 글로벌 공장판매량은 분기기준 4% YoY 성장 - 3분기 공장판매 YoY 기준 내수 5.7%, 수출 4.2%의 성장을 기록 - 중국/멕시코가 8.1%/7.3% 감소 불구 미국 11%, 슬로바키아 0.4% 및 2Q19 가동시작된 인도공장이 방어 - 엔진소송 충담금 제외시 3Q19 OPM은 3.8%로 2Q19와 동일: 일회성 비용 고려시 준수한 실적 ■ 4Q19 이후: 향후 주력 신차 출시에 주목할 것 - 11월 출시되는 K5를 시작으로 향후 15개월 동안 출시되는 동사의 신차들은 글로벌 리테일 판매량 32% 차지 - 특히, 동사가 지난 9월 직접 확인한 차세대 K5는 최소한 외관 및 내부 인테리어에서 상품경쟁력이 우수 - 동사의 신차 출시에 따른 지속적인 매출 증가 및 수익성 개선 흐름은 유지될 전망 흥국증권 자동차/자동차부품 담당 박상원(02-739-5936) ● 본 내용은 당사 컴플라이언스의 승인을 받아 발송되었습니다. 
|
||||
| 이전글 | 자동차 - 현대차그룹의 엔진집단소송 화해 |
|---|---|
| 다음글 | HK Cross Asset Monitor-10월 3주차(Vol.39)_fn |
